Новая администрация президента США обещает «всеобъемлющий» план борьбы с финансовым кризисом в противоположность спасению отдельных банков, которым занимался минфин США под руководством Генри Полсона. Предполагается выкупать у банков безнадежные активы и гарантировать остальные. Это может потребовать еще $2 трлн.
«Вскоре министр финансов Тимоти Гайтнер представит новую стратегию восстановления финансовой системы, благодаря которой кредит снова станет доступен бизнесу и семьям, - заявил президент США Барак Обама (на фото) в субботу в еженедельном радиообращении. - Мы поможем снизить ипотечные выплаты и увеличим кредитование малого бизнеса, чтобы [этот сектор] создавал новые рабочие места». По данным FT, об этом должно быть объявлено в ближайшие две недели.
Новая администрация президента США обещает «всеобъемлющий» план борьбы с финансовым кризисом в противоположность спасению отдельных банков, которым занимался минфин США под руководством Генри Полсона. Тем не менее, в новом пакете мер ключевым остается вопрос о том, как правительство будет помогать банкам расчищать балансы от обесценившихся активов. У многих подобных инструментов по-прежнему нет рынка, поэтому правительство оказывается перед дилеммой: если их переоценить, пострадают налогоплательщики, а если покупать по заниженной цене, банкам придется фиксировать новые убытки, а правительству - выделять средства на их капитализацию.
Обсуждается возможность создания под управлением Федеральной корпорации страхования депозитов «плохого банка»: он будет аккумулировать активы, стоимость которых уже радикально списана самими банками. Это должно сдержать обесценивание не столь безнадежных классов активов. Остающиеся на банковских балансах инструменты, рискующие попасть в разряд проблемных - ипотечные кредиты, инструменты с ипотечным обеспечением и другие долговые инструменты, которые банки будут держать до срока погашения, - получат правительственные гарантии. Поскольку банки избавляться от подобных активов не намерены, их стоимость оценена достаточно высоко. Подобные гарантии уже есть у Citigroup и Bank of America. Правительство также готово субсидировать программы, помогающие снизить ежемесячные платежи для ипотечных заемщиков, которые не в состоянии обслуживать кредиты, а также программы, предусматривающие списание части ипотечного долга, если сумма невыплаченного кредита превышает стоимость залогового жилья.
Правда, за эту помощь Уолл-стрит придется платить, в первую очередь бонусами банкиров. «Мы позаботимся о том, чтобы гендиректора не опустошали фонды, которые предназначены для восстановления [сектора]», - заявил Обама. На прошлой неделе, когда стало известно, что в 2008 году Уолл-стрит потратил на вознаграждения $18,4 млрд. (минус 44% по сравнению с 2007 годом), Обама назвал это «верхом безответственности», а сами цифры «скандальными». «У них еще будет время получать прибыль и время начислять бонусы, - заявил президент США, - сейчас время не то».
Сенатор от штата Миссури Клер Маккаскил предлагает законодательно ограничить вознаграждение банкиров Уолл-стрит. По ее мнению, компенсации в банках, получающих помощь от государства, не могут превышать вознаграждение президента США, которое без учета бонусов составляет $400 тысяч в год. Между тем гендиректор Goldman Sachs Ллойд Бланкфейн в 2007 году заработал $69 млн, а в 2006 году - $54 млн. Профессор юриспруденции Йельского университета Джонатан Мейси методы начисления бонусов называет «коррумпированными», поскольку в них закладывались ожидания, а не результаты работы топ-менеджера.
Для помощи финансовому сектору правительство уже располагает $350 млрд. - второй половиной средств, выделенных конгрессом осенью в рамках «плана Полсона», а на выкуп проблемных банковских активов «плохой банк» может получить от государства до $2 трлн.
P. $.
Европейский центробанк готовит рекомендации для стран ЕС по организации «плохих банков» для покупки местных «ядовитых активов». В Германии, по словам министра финансов страны Пэра Штайнбрюка, о централизованном создании «плохого банка» речи не идет, но сами банки могут учредить фонд для покупки проблемных активов. Британское правительство обещает гарантии на случай будущих банковских убытков.
Источник: газета «Ведомости».
