| P. $. |
 |
Антон Шевелев,
начальник Фондового отдела УОФСР банка « Солидарность» |
- Сегодня внешний фон перед открытием торгов в России - умеренно-позитивный: основные американские фондовые индексы завершили торги в небольшом плюсе и закрылись значительно выше уровней, на которых торговались в момент окончания торгов в России. Уже после закрытия американских биржевых площадок была опубликована сильная отчетность компании Intel. Помимо хорошей отчетности компания сделала оптимистичные прогнозы по продажам будущих периодов. Также рынки поддержали «минутки» ФРС США, из которых следует, что федеральный резерв намеревается в ближайшее время провести второй раунд программы по «количественному смягчению». На фоне этих новостей подрастают фьючерсы на индексы США, а так же основные рынки азиатского региона. Однако не все азиатские площадки исполнены оптимизма. Китайские индексы снижаются на фоне опасений ужесточения кредитной политики и не очень хороших данных по торговому балансу. Сырьевые котировки чувствуют себя уверенно, несмотря на прогнозы об увеличении запасов нефти в США.
Сегодня основное внимание рынков будет сфокусировано на корпоративной отчетности из США. Вероятно, мировые площадки продолжат плавный рост на ожиданиях дальнейших вливаний ликвидности от ФРС США. Российский рынок откроется вверх в пределах 1%. Пока расстановка сил на российских биржах явно в пользу покупателей.
С технической точки зрения рынок остается сильным. Индекс ММВБ продолжает консолидироваться выше границы долгосрочного растущего канала, формируя очередную фигуру продолжения тенденции. На этот раз похоже формируется «вымпел» с целью выше серьёзного уровня сопротивления 1500 пунктов. Однако на пути рынка стоит еще и локальный уровень сопротивления 1482 пункта, перед которым покупатели уже два раза пасовали.
Поскольку никаких серьезных изменений не произошло, и внешний фон только улучшился, мы сохраняем свои рекомендации по российскому рынку акции. На наш взгляд сейчас следует сохранять длинные позиции в российских «голубых фишках». Особое внимание по-прежнему следует уделять бумагам «Газпрома». Это не значит, что акции «Газпрома» нужно немедленно покупать. Однако бумага явно недооценена в сравнении с отвальным рынком, а информационный фон по эмитенту несколько улучшился благодаря ряду заявлении премьер-министра РФ. Таким образом, в случае преодоления акциями Газпрома уровня сопротивления 165-166 рублей может сформироваться хороший растущий тренд, который было бы обидно пропустить. |
Российский рынок. По словам начальника Фондового отдела УОФСР банка «Солидарность» (г. Самара) Антона Шевелева, во вторник, 12 октября, торги на российском фондовом рынке закрылись в отрицательной области. Индекс ММВБ понизился на 0,29% до 1477,78 пункта. Лидерами роста стали вчера акции ОАО «АвтоВАЗ» (+5,39%), в лидерах снижения - привилегированные акции «Ростелекома» (-2,85%). Индекс РТС потерял 0,89% - до 1574,20 пункта, однако на вечерней сессии индекс прибавлял 0,06% пункта.
Подтвержденные прямые потери российского АПК от засухи в этом году составили 41,5 млрд. рублей, сообщила во вторник пресс-служба Минсельхоза России, ссылаясь на новые данные экспертизы. На конец сентября ущерб оценивался в 39,1 млрд. рублей. По данным Минсельхоза, пострадавшими от засухи признано 24861 хозяйство в 888 районах 41 субъекта Российской Федерации.
Дефицит федерального бюджета за сентябрь вырос на 81,8 млрд. рублей - до 727,65 млрд. рублей по состоянию на конец сентября с 645,81 млрд. рублей на конец августа; в процентном соотношении к ВВП дефицит за январь-сентябрь оказался на уровне 2,2%, сообщил во вторник Минфин России. Доходы федерального бюджета, по предварительной оценке министерства, в январе-сентябре составили в сумме 6,007 трлн. рублей, или 77,2% от общего годового объема доходов, расходы - в сумме 6,735 трлн. рублей, или 65,9% к уточненной бюджетной росписи. Первичный дефицит составил 562,31 млрд. рублей, или 1,7% ВВП.
Эмитенты. Первый вице-премьер Игорь Шувалов не исключает возможности снижения доли государства в Сбербанке ниже контрольной при его приватизации. «Для Сбербанка нельзя исключать никаких вариантов», - сказал он во вторник, отвечая на вопрос, может ли при приватизации Сбербанка доля государства сократиться ниже контрольной. По его словам, в ходе консультаций по приватизации доли в крупнейшем российском банке обсуждение началось с предложения по продаже 9% акций. «Но были другие предложения, множество вариантов, - отметил Шувалов. - Мы исходим из того, что мы сейчас договорились, что когда мы окончательно услышим всех финансовых консультантов, в том числе Сберегательного банка, мы будем поступать исходя из того, что лучше для Сберегательного банка». В настоящее время госпакет в уставном капитале Сбербанка составляет 57,6%, доля голосующих акций- 60,3%. На торгах во вторник акции Сбербанка упали в цене на 0,75% до 91 рубля. Капитализация банка составляет 1964,4 млрд. рублей.
Денежный рынок. Ставки на денежном рынке во вторник 12 октября не изменились и оставались в диапазоне 2,9-3,2% годовых для однодневного междилерского РЕПО с голубыми фишками. Сделки МБК заключались в диапазоне 2,75-3% годовых, а индикативная ставка MosPrime Rate на 1 день составила 2,63% годовых, понизившись на 0,03 процентных пункта к предыдущему значению. Остатки на корреспондентских счетах во вторник увеличились с 437,3 млрд. рублей в понедельник до 494,2 млрд. рублей, а объем депозитов коммерческих банков в Банке России, напротив, сократился с 748 млрд. рублей накануне до 704,5 млрд. рублей. Рост потребительских цен в России за неделю с 5 по 11 октября составил 0,2%, свидетельствуют данные мониторинга потребительского рынка, проводимого Минэкономразвития России. По данным МЭР, за четыре недели цены выросли на 0,8%, с начала года - на 6,4%. По данным Росстата, за предыдущую неделю - с 28 сентября по 4 октября - инфляция составила также 0,2%.
Валютный рынок. Индекс доллара, используемый Intercontinental Exchange, по отношению к валютам, включая евро, иену и швейцарский франка, упал на 0,3% до отметки 77,17 сегодня. Он достигал уровня 76,906 7 октября, это самый низкий уровень с 15 января. Иена упала впервые за пять дней по отношению к евро, на появлении признаков экономического восстановления в регионе.
Рынок США. Американские биржи во вторник 12 октября закрылись ростом котировок. Индекс Dow Jones повысился на 0,09%, закрывшись на отметке 11020,4 пунктов, S&P 500 вырос на 0,38%, до 1169,77 пункта, рост NASDAQ Comp составил 0,65%, закрылся индекс значением 2417,92 пункта.
Азиатские рынки. Фондовые индексы Азии растут, достигнув максимального прироста за пять дней. Индекс MSCI Asia Pacific вырос на 0,7%. В Японии Nikkei 225 поднялся на 0,9%. Японские заказы на оборудование выросли на 10,1 процента в августе, в июле они увеличились на 8,8 процента, сообщил кабинет министров сегодня в Токио. Средний прогноз 28 экономистов, опрошенных Bloomberg News, был на уровне 3,9-процентного снижения. Данный индикатор отражает деловые настроения на период в три-шесть месяцев. Корпорация Intel прогнозирует большие, чем ожидалось, продажи компьютерных чипов. Акции также выросли на том, что из США поступают сигналы, что ФРС будет действовать решительнее, чтобы укрепить восстановление мировой экономики. Китайский Shanghai Composite упал на 0,2%. Экспорт Китая вырос на 25,1% в годовом выражении, импорт поднялся на 24,1%, сообщило на своем сайте сегодня таможенное бюро Китая. В августе положительное сальдо торгового баланса составило $20 млрд. Средняя оценка 24 экономистов, опрошенных Bloomberg News, была на уровне $17,8 млрд.
Сырьевые рынки. Нефть выросла на 0,5% в Нью-Йорке впервые за три дня на ослаблении доллара к основным валютам. Индекс доллара торгуется вблизи самого низкого уровня с января на ожиданиях, что ФРС будет возобновлять покупки Treasuries, чтобы стимулировать экономический рост. Данные опроса Bloomberg показывают, что аналитики ожидают сокращения запасов топлива в США на прошлой неделе. Запасы бензина в США, по прогнозам, снизились на 1,5 млн. баррелей за неделю до 8 октября, на основе средней оценки 18 аналитиков, опрошенных агентством Bloomberg News. Запасы дистиллятов, включая дизельное топливо и топочный мазут, вероятно, снизились на 1,2 млн. баррелей.
